Aunque ya no sea noticia de portada, la investigación sobre el escándalo de criptomonedas $LIBRA que involucra al presidente Javier Milei y a miembros de su círculo íntimo continúa avanzando.
La investigación de la judicatura argentina, desde principios de 2025, se centró en determinar la secuencia de hechos y si se cometieron actos delictivos. Otro aspecto clave fue identificar a las partes afectadas, ya que el token fue seguido por inversionistas de todo el mundo. Muchos de ellos presentaron denuncias, solicitando ser parte de la acción de clase, ya que habían sido víctimas de una estafa.
Si bien la justicia inicialmente aceptó sus reclamos, su situación podría cambiar rápidamente.
El mes pasado, un juez decidió excluir a los traders que formaban parte del demandante.
Según la resolución, los cinco hombres — Juan Patricio Marchetto, Alan Vega, Matías Alejandro Paris, Braian Emanuel Quintero y Martín Romeo — fueron excluidos con base en que la magistrada describió la criptomoneda como una “memecoin”, lo que implica que invertir en ella comporta un riesgo inherente.
El presidente Javier Milei había afirmado previamente que el token $LIBRA era una herramienta para “ayudar a las micro, pequeñas y medianas empresas.”
La decisión implica que los inversionistas que afirman haber sido defraudados ya no tendrán acceso al expediente ni podrán solicitar la admisión de nuevas pruebas.
Los inversionistas apelaron la decisión, y la Cámara Federal de Apelaciones deberá decidir si las presuntas víctimas del escándalo del $LIBRA pueden permanecer en el caso. El fallo podría darse tan pronto como la próxima semana.
Las repercusiones podrían ser relevantes. Si se niega su petición, la única vía oficial para avanzar con la investigación es el fiscal Eduardo Taiano, a quien se le ha imputado no impulsar el caso.
¿Qué es $LIBRA?
El 14 de febrero de 2025, Milei publicó en X a favor de un token criptográfico aún desconocido llamado $LIBRA, lo que llevó a muchos inversionistas a comprarlo.
La publicación sostenía que el proyecto permitiría a los inversores financiar pequeñas empresas y contenía lo que se conoce como un “número de contrato” que permitía a posibles compradores localizar la criptomoneda, la cual no estaba listada en las principales plataformas de intercambio.
El token se disparó prácticamente desde el inicio, superando los 5 USD, pero se desplomó a casi nada durante las horas siguientes después de que sus desarrolladores retiraran entre 80 y 100 millones de dólares, maniobra conocida como un “rug pull”.
El 13 de mayo, el fiscal Eduardo Taiano ordenó la recopilación de información para un descubrimiento de activos. La investigación se centra en Milei; su hermana y secretaria de la Presidencia, Karina; y otros tres hombres: Sergio Morales, Mauricio Novelli y Manuel Terrones Godoy.
Morales fue asesor de la Comisión Nacional de Valores (CNV) de Argentina y renunció en medio del escándalo. Mauricio Novelli y Manuel Terrones Godoy son empresarios que estuvieron presentes en una reunión entre Milei y el empresario estadounidense Hayden Davis, una de las figuras clave de $LIBRA, en octubre de 2024.
Todos se habían reunido previamente en Tech Forum, un evento organizado por los dos empresarios en Buenos Aires.
La investigación investiga a Morales, Novelli, Terrones Godoy y Davis. Mientras Milei está siendo investigado por su papel en el caso argentino de $LIBRA, no ha sido acusado de ningún delito hasta la fecha. Una denuncia presentada por los inversionistas afectados fue aceptada formalmente e incorporada al caso penal a mediados de 2025.
La exclusión de las presuntas víctimas
El juez Marcelo Martínez de Giorgi excluyó a los cinco inversionistas del caso como víctimas presuntas a principios de julio.
El magistrado concedió la solicitud de Novelli y Terrones Godoy para declarar una “excepción”, lo que significa que los demandantes no podrían plantear una reclamación que pudiera otorgar reparación.
Martínez de Giorgi determinó que la evidencia no demostraba que los demandantes hubieran sufrido un daño “particular”, que la titularidad de las carteras virtuales no estaba determinada, y que $LIBRA era un memecoin — lo que significa que “conlleva una actividad altamente volátil que implica riesgo asumido” por los traders.
Maximiliano Ferraro, diputado de la Coalición Cívica y jefe de la comisión de investigación sobre $LIBRA, sugirió que la resolución estaba vinculada a la aprobación en el Senado de la esposa de Martínez de Giorgi, Ana María Cristina Juan, como jueza federal en Hurlingham, provincia de Buenos Aires.
Su nominación había sido presentada por Milei y respaldada por senadores del partido gobernante La Libertad Avanza (LLA) y partidos aliados.
“Es un caso clásico de devolver favores”, afirmó Ferraro en julio.
Los traders apelan
Novelli y Terrones Godoy habían intentado sin éxito excluir a los demandantes del caso en cuatro oportunidades distintas. Incluso presentaron una denuncia ante la Corte Suprema, que fue desestimada el 4 de diciembre de 2025.
La semana pasada, Marchetto, uno de los demandantes, apeló la decisión de Martínez de Giorgi ante la Cámara Federal de Apelaciones.
En su recurso de 13 páginas, al que ha tenido acceso el Herald, Marchetto argumentó que su estatus y el de otros dos como demandantes ya había sido determinado y respaldado en tres instancias sucesivas, incluida la Corte Suprema.
Marchetto también cuestionó la caracterización de Martínez de Giorgi sobre el incidente de $LIBRA como una mera inversión especulativa fallida en un “memecoin”.
Según Marchetto, la defensa de Novelli —que aparece en la fallo de Martínez de Giorgi— contiene una “contradicción que no resiste el análisis lógico más básico.”
La defensa de Novelli sostiene que $LIBRA era un “proyecto genuino y legítimo” que tenía como objetivo “financiar a pequeñas y medianas empresas argentinas.” Al mismo tiempo, argumenta que no era más que un memecoin — “un activo puramente especulativo sin base productiva.”
“Ambas afirmaciones no pueden ser ciertas al mismo tiempo”, añadió Marchetto.
Marchetto añadió que hay pruebas concretas de un esquema fraudulento, dada la evidencia reunida en el caso. Esto incluye informes periciales oficiales, informes de la Policía Federal y de la Unidad de Fiscalía de Delitos Cibernéticos, e incluso llamadas telefónicas entre Novelli y Milei.
La presentación también cuestionó el requisito del juez de presentar pruebas concluyentes de la titularidad de las carteras virtuales sin KYC, que no verifican las identidades de sus usuarios.
Según Marchetto, esa solicitud contradice el estándar fijado por la Cámara Federal, que sostuvo que las capturas de pantalla, los enlaces y las grabaciones de video que proporcionaron eran suficientes para demostrar que los demandantes eran los propietarios.
También afirmó que el demandante ha sido “la fuerza impulsora principal, y en ciertas áreas, la única” detrás de la investigación y que la investigación del fiscal Eduardo Taiano “ha sido pasiva, por decir lo menos.”
Los acusados también han respondido. Novelli presentó una declaración a través de su abogado, Daniel Rubinovich, el martes pasado desafiando las afirmaciones de los inversionistas. En el documento, argumentó que las víctimas “no fueron defraudadas” sino que asumieron un riesgo inherente a su condición de inversores del mercado.
El equipo de defensa del empresario también buscó exonerar al presidente de responsabilidad penal por la publicación que realizó en la plataforma social X para anunciar el lanzamiento de $LIBRA.
Según Rubinovich, la publicación es “legal y penalmente irrelevante.”
